TransUnion (NYSE: TRU), 2023’ün dördüncü çeyreği için güçlü mali sonuçlar bildirdi ve %5 organik sabit para birimi gelir artışıyla kendi beklentilerini aştı. Şirketin ABD pazarları %3’lük bir artış kaydederken, Finansal Hizmetler ve Yükselen Dikeyler segmentleri sırasıyla %3 ve %2 oranında büyüdü. Yakın zamanda satın alınan Neustar %4’lük bir büyümeye katkıda bulundu. Uluslararası düzeyde gelirler sabit döviz kuru esasına göre %13 arttı. TransUnion, Neustar’ın yeteneklerinden yararlanarak ve dönüşüm girişimlerini 2024 yılına kadar uygulayarak gelir ve faiz artışını hızlandırmayı hedefliyor. Bu çabaların, 2026 yılına kadar işletme maliyetlerinde ve sermaye harcamalarında önemli tasarruflar sağlaması bekleniyor. Şirket ayrıca, düzeltilmiş şekilde %3 ila %5 arasında gelir artışı öngörüyor. FAVÖK büyümesi %4 ila %7 ve düzeltilmiş seyreltilmiş hisse başına kazanç artışı gelecek yıl %6 ila %11 arasında gerçekleşti.
Temel Çıkarımlar
- TransUnion, %5 organik sabit para birimi gelir artışıyla 2023’ün 4. çeyreğine ilişkin beklentileri aştı.
- ABD’de Finansal Hizmetler ve Yükselen Dikeyler sırasıyla %3 ve %2 büyürken Neustar %4 büyüdü.
- Uluslararası segment gelirleri sabit kur bazında %13 arttı.
- Şirket, gelir ve kazanç artışına odaklanarak, Neustar’dan yararlanarak ve dönüşüm girişimlerini yürüterek 2024 için stratejik önceliklerini belirledi.
- Dönüşüm çalışmaları sayesinde 2026 yılına kadar 120 milyon ile 140 milyon dolar arasında operasyonel tüketim tasarrufu sağlanması bekleniyor.
- TruValidate ve TruAudience dahil olmak üzere yeni yapı teklifleri sunuldu.
- Konsolide gelir dördüncü çeyrekte %6 arttı.
- Şirket, 2024 yılı için beklenen gelir, düzeltilmiş FAVÖK ve düzeltilmiş seyreltilmiş hisse başı kazanç artışı ile ayrıntılı bir görünüm sundu.
- 2024 yılı sonu için borç ön ödemeleri ve kaldıraç oranı hedefleri görüşüldü.
Şirket Görünümü
- TransUnion, 2024 için %3 ile %5 arasında gelir artışı öngörüyor.
- Düzeltilmiş FAVÖK büyümesinin %4 ile %7 arasında olması bekleniyor.
- Düzeltilmiş seyreltilmiş EPS büyümesinin %6 ila %11 arasında olması bekleniyor.
- Şirket, aşırı nakit akışıyla borcunu erken ödemeye odaklanmayı planlıyor ve 2024 sonuna kadar düşük üç yönlü pencerede bir kaldıraç oranı hedefliyor.
Ayı Noktaları
- İkinci el otomobil pazarında bulunabilirlik ve uygun fiyatta yaşanan zorluklar nedeniyle 2023 yılında satışlarda düşüş yaşandı.
- Mortgage branşında talep hacminde %11’lik bir düşüş yaşandı.
- İnteraktif tüketici segmentinde ise tek haneli düşük bir düşüş bekleniyor.
Yükselişte Öne Çıkanlar
- Mortgage bölümü geliri çeyrekte %34 arttı.
- Sigorta sektöründe 4. çeyrekte orta tek haneli büyüme, yılın tamamında ise %4 büyüme kaydedildi.
- Uluslararası pazarlarda ise Hindistan, İngiltere, Kanada, Latin Amerika, Asya Pasifik ve Afrika gibi bölgelerde büyüme görüldü.
eksiklikler
- Genel olumlu performansa rağmen, 2023 yılında yeni otomobil satışları 2015’ten 2019’a kadar görülen seviyelerin altında kalıyor.
Sorular ve Cevaplarda Öne Çıkanlar
- Yöneticiler ABD’deki fintech segmentinde önemli büyüme fırsatları görüyor.
- Zorlu İngiltere pazarında yüksek tek haneli büyüme bekleniyor.
- CFPB ile yapılan anlaşma nedeniyle kiracılar ve istihdam alanında yapılan düzenleme ve azaltmaların bir süre sonra yeniden büyümeye dönmesi bekleniyor.
- Mortgage segmentindeki fiyatlandırma esas olarak üçüncü taraf fiyatlandırması tarafından belirlenirken, TransUnion’un fiyatlandırması yıllık uygulamalarla tutarlı olmaya devam ediyor.
- Neustar marjlarının dört ila beş yıllık bir süre içinde tam işletme seviyesine ulaşması ve daha fazla maliyet düşüşü ve marj genişlemesi potansiyeline sahip olması bekleniyor.
InvestingPro İçgörüleri
TransUnion’un (NYSE:TRU) son mali performansı bir büyüme gidişatına işaret ediyor ve InvestingPro verileri bu sonuçlara ilişkin daha fazla bağlam sağlıyor. Piyasa değeri 14,22 milyar dolar olan şirket, dinamik bir ekonomik ortamda yoluna devam ediyor. InvestingPro’dan gelen dikkat çekici bir ipucu, TransUnion’un üst üste üç yıl boyunca temettülerini artırdığını vurguluyor; bu, finansal istikrarına olan inancın ve hissedar getirilerine olan bağlılığının bir işareti.
InvestingPro Data ayrıca 2023’ün 3. çeyreği itibarıyla son on iki ayda %65,39 brüt kar marjı ortaya koyuyor ve bu da şirketin gelirinin önemli bir bölümünü brüt kar olarak tutma konusundaki etkileyici yeteneğinin altını çiziyor. Ayrıca son üç aydaki %35,24’lük getiri, piyasada son dönemdeki güçlü performansı yansıtıyor ve potansiyel olarak yatırımcıların dikkatini çekiyor.
Göz önünde bulundurulması gereken bir diğer InvestingPro İpucu da analistlerin, TransUnion’un 2024 için kendi iyimser görünümüyle tutarlı olarak şirketin bu yıl kârlı olacağını öngörmesidir. Mevcut F/K oranı son on iki aydaki zorlukları -85,28 seviyesinde yansıtırken, aynı devralma P’yi ayarladı /E oranı 55,32’de daha olumlu, bu da analistlerin gelecekteki faiz artışını hesaba kattığını gösteriyor.
TransUnion’un mali durumu ve stratejik görünümü hakkında daha derinlemesine bilgi edinmek isteyen okuyucular için https://www.investing.com/pro/TRU adresinde 9 InvestingPro İpucu daha bulunmaktadır. PRONEWS24Kupon kodunu kullanarak yıllık veya altı aylık Pro ve Pro+ aboneliklerinizde ek %10 indirim kazanabilir, yatırım kararlarınızı etkileyebilecek değerli bilgilere ulaşabilirsiniz.
Bu makale yapay zeka desteğiyle oluşturulmuş, tercüme edilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şartlar ve Koşullarımıza bakın.
